近些年來，環衛“三化”的概念一直被提及，環衛“三化”的腳步也越來越快，這其實是一場行業的變革，一次洗牌。

01.機械化：降本增效的重要途徑

人口老齡化+人力成本逐年攀升，提高機械化率是解決人力資源短缺、降低人力資本開支、提高作業服務效率的重要途徑。環衛公司人力成本開支較大，北控城市資源 2019 上半年人工成本占總成本比例為 51%。

隨著老齡化趨勢加深及環衛工作對青年勞動力吸引力下降，人力短缺問題突出，同時還伴隨著人工成本的上升，“機器替人”性價比愈發凸顯。以中聯環境在長沙的某智能小型環衛機器人項目為例，如果引入智能小型環衛機器人來代替傳統純人工道路清掃方案，作業隊伍人數將減少 64.6%，項目年度總費用支出將減少 50.7%。

政策驅動疊加基數較低，機械化率有望實現快速提升。2018 年國務院在《打贏藍天保衛戰三年行動計劃》通知中指出，要“大力推進道路清掃保潔機械化作業，提高道路機械化清掃率”，以及“到 2020 年底前，地級及以上城市建成區機械化清掃率達到 70%以上，縣城達到 60%以上，重點區域要顯著提高”。

住建部數據顯示，2018 年末我國城市機械清掃率為 68.9%，縣城機械清掃率為 63.7%，與發達國家 80%以上的清掃率相比仍有較大差距，未來有望實現快速提升。

機械化率提高資本開支門檻，大型環衛企業更具競爭優勢。機械設備相較于人工，所需的資本開支數額更大，小型環保企業可能難以承擔，大型環保企業則可以憑借其雄厚的資金實力，不斷加大對先進環衛車輛及作業設備等機械的投入。特別是在環保要求升級背景下，加大對新能源環衛車的投資。

以深圳市政府發布的新安、福永和福海街道環衛一體化 PPP項目為例，招標文件要求社會資本方在環衛項目作業中全部購置新能源汽車，并需每五年升級換代一次，具備資金實力的大型環保企業更具競標優勢。

02.智慧化：運營效率提升的利器

智能化是優化項目管理效率、提升環衛作業質量，以及降低運營成本的有效途徑。環衛行業本質上是一個管人、管項目的服務行業，隨著項目區域覆蓋范圍越來越廣，以及涉及到的項目人員和設備越來越多，傳統的管理手段及方法弊端逐步顯現。

環衛企業可以通過智能化的管理平臺，對環衛服務涉及的人員、車輛、設施、作業狀況等實施全過程管理和監控，改變以往主要依靠人力的監管模式為更高效的自動化、更安全的信息化、更科學的智能化管理，有助于提升環衛服務的精細化管理水平，優化作業方法及作業路徑、減少跑冒滴漏、降低運營成本、提高運營效率，從而提高人均產值。

智能環衛試點項目紛紛落地，大型環保企業是智能化發展的重要推手。由于智能化運作對環保公司內部管理運營體系提出了較高要求，具備豐富項目運作經驗及先進智慧化管理平臺的大型環保企業，成為了智能環衛發展的重要推手。

例如北控城市資源在深圳市寶安區新橋和沙井街道環衛一體化 PPP 項目中，通過移動 5G、AI、互聯網、物聯網、大數據和云計算等技術，實現對人、車、物、事進行全過程實時管理和監控，對環衛作業工藝進行精細化編排，該項目也成為了應用 5G+AI 智能技術的現代化智慧環衛典范。

03一體化：促進大體量項目釋放

橫向、縱向延伸+城鄉結合，環衛一體化趨勢明顯。環衛一體化主要包括三種發展模式。

一是橫向一體化，即擴充服務內容，例如從傳統的路面清掃服務拓展到道路養護+綠化管養+垃圾分類+老舊小區保潔+景觀亮化+應急保障等。此外，受疫情防控影響，殺菌消毒這一增值環衛服務越來越普遍，有望進入常態化；

二是縱向一體化，即打通上下游產業鏈，將填埋、焚燒等終端處置方式與垃圾清掃、垃圾轉運等工作合為一體；

三是城鄉一體化，即將城鎮街道和農村片區的垃圾清掃等環衛工作合為一體，現階段大體量的環衛一體化項目以橫向一體化為主要類型，E20 數據顯示，500 萬以上環衛一體化項目中 91.8%為橫向一體化；

2020 年我國環衛一體化進程加速推進，截至 2020 年 9 月 21 日，年度 TOP10 一體化項目合同額均超過 10 億元。

地方政府釋放標桿示范項目，助力一體化項目發展。以深圳為例，2020 年年初以來深圳政府接連釋放了兩個重量級環衛項目，一個是 2 月份的寶安區新橋和沙井街道環衛一體化PPP 項目，合同總金額為 70.19 億元，中標單位是北控城市環境服務集團；另一個是 5 月份開標的寶安區新安、福永和福海街道環衛一體化 PPP 項目，合同總金額 78.06 億元，中標單位是盈峰環境子公司中聯環境。

兩個項目合同總金額相加超過百億，體現出深圳政府大力推動環衛一體化項目的決心，有望形成示范性效應，推動全國各地釋放出更多重量級環衛項目。

一體化帶動訂單標準化程度及體量不斷提高，執行單位選拔標準水漲船高。環衛一體化在拓寬行業空間的同時，環衛服務標準化程度和單個項目的體量也在不斷提高，地方政府等主體對項目執行單位的資金實力、人員、技術、經營業績等也相應提出了更高的要求。

以今年 5 月深圳市新安、福永和福海街道環衛一體化 PPP 項目為例，招標文件中對申請人的財務要求設置了較高門檻，國內僅有少部分企業能夠滿足申請要求。

隨著一體化趨勢愈演愈烈，環衛服務龍頭有望憑借其雄厚的資金實力、豐富的管理技術經驗和優秀的市場開拓能力，獲取更多的大型一體化環衛服務項目，從而加速份額提升。

格局較分散，集中度有望提升

“三化”趨勢拔高行業進入壁壘，行業集中度有望提升。根據 E20 的統計數據，環衛行業龍頭企業年服務總金額普遍較高，競爭優勢逐漸凸顯。

未來隨著環衛服務行業機械化、智能化、一體化的進一步深化，招標門檻高、體量大的環衛服務項目有望加速釋放，龍頭企業可憑借其在資金、技術、人員和經驗等方面的優勢進一步搶占市場份額，一些中小型環衛企業可能會陸續被整合或者淘汰出局，行業集中度有望提升。